Qu’est-ce que le Private Credit ?
Qu’est-ce que le Private Credit ?
La dette privée est une alternative aux canaux de financement traditionnels que sont la dette bancaire et l’émission d’obligations d’entreprises.
Le marché de la dette privée représente en 2023 environ 1 500 milliards de dollars, avec un taux de croissance de 10% par an depuis 10 ans. L’expansion des marchés privés et le retrait des banques dans le financement des transactions de LBO, ont contribué à la croissance du marché de la dette privée.
Source : Pitchbook. Données au 31 décembre 2022.
La dette privée comment ça marche ?
Le financement est accordé par des investisseurs privés comme des fonds d’investissement mais aussi par des acteurs institutionnels.
Les entreprises financées sont des sociétés de plus souvent privées, détenues par des fonds de Private Equity et qui n’ont pas ou peu accès aux marchés publics.
Le financement a pour objectif de soutenir des opérations de fusions acquisitions, de refinancement de la dette ou pour supporter le développement de l’entreprise.
Les fonds de dette privée distribuent aux investisseurs les intérêts des prêts collectés. Les investisseurs reçoivent ainsi dès le début de la vie du fonds un retour sur leur investissement.
Le marché de la dette privée offre un large choix de sous stratégies qui permet aux investisseurs de s’exposer à la classe d’actif avec un degré de risque correspondant à leurs objectifs et contraintes en prenant notamment en compte le caractère illiquide et la maturité à long terme de ces investissements.
Pourquoi investir en dette privée ?
Le marché de la dette privée senior offre des prêts (« Senior Secured ») avec une priorité de remboursement et qui sont adossés à des actifs de valeur de l’entreprise. Ces prêts possèdent une priorité de remboursement en cas de défaut entraînant des taux de recouvrement plus élevés qu’une obligation d’entreprise traditionnelle, d'où un taux de perte plus faible.
La dette privée est une classe d’actif majoritairement à taux variable. Ainsi les coupons offerts par les prêts augmentent avec les taux directeurs ce qui permet une protection naturelle contre l’inflation.
La composante à taux variable de la dette privée est un outil puissant de diversification et complémentaire aux allocations obligataires traditionnelles.
Pourquoi investir dans la dette privée avec BNP Paribas Wealth Management ?
- Bénéficiez de l'expertise de l'équipe de BNP Paribas Wealth Management composée de spécialistes dédiés à la dette privée.
- Un accès attractif aux fonds de dette privée généralement réservés aux investisseurs institutionnels.
- Une allocation d'actifs sur mesure de votre patrimoine grâce à une sélection de fonds parmi les gestionnaires de dette privée les plus performants au monde.
- Bénéficiez des avantages d'une plateforme internationale d'experts ayant fait leurs preuves depuis 1998.
Si vous souhaitez valoriser, protéger ou transmettre votre patrimoine, BMCI BNP Paribas Banque Privée, membre du réseau de BNP Paribas Wealth Management, s'engage à vous apporter un service de Gestion Patrimoniale sur mesure, basé sur un diagnostic de votre situation patrimoniale. Cet engagement, qui se traduit par un conseil personnalisé, confidentiel, et de proximité, s'inscrit dans une approche durable du métier de Banquier Privé. Vous aurez un seul interlocuteur, disponible et compétent, qui vous recevra dans des lieux privilégiés afin de vous proposer une offre de services et de produits dédiés, comme la Gestion Conseillée qui s'appuie sur un processus structuré pour vous recommander les investissements les plus adaptés à votre profil financier, ou des produits exclusifs de Banque au Quotidien.
BNP Paribas Wealth Management est fière de servir ses clients de Hong Kong SAR China depuis plus de 50 ans. Grâce à cette présence dans le sud de l’Asie, nous sommes en mesure de servir nos clients locaux, mais aussi des clients partout en Asie, qui traitent avec la Chine continentale et avec toute la région. Nos services en gestion du patrimoine mettent à votre disposition une solution complète, en mesure de répondre à tous vos besoins en matière de gestion de patrimoine, tant au niveau personnel que professionnel.
Depuis 1968, BNP Paribas fournit des solutions bancaires aux particuliers et aux entreprises aux Singapouriens en capitalisant sur le rôle de plus en plus visible de la ville en tant que centre bancaire mondial.
C'est en 2005 que BNP Paribas a ouvert sa filiale Wealth Management à Taïwan China, afin de proposer des services de banque privée non seulement à ses clients professionnels mais également à la population taïwanaise dans son ensemble. Les clients qui sont en relation avec nos banquiers à Taïwan Chine ont accès au savoir-faire et à l’expertise internationale de BNP Paribas.
Grâce à nos différents bureaux locaux, nous pourrons vous proposer des solutions personnalisées sur la base d'une analyse détaillée de vos actifs. Nous vous garantissons un examen attentif de vos projets et de vos attentes. N'hésitez pas à nous contacter. Nos experts sont là pour vous aider.
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