Responsabilité rime avec opportunités : planifier un avenir durable avec BNP Paribas

Nul ne peut plus ignorer le changement climatique et la durabilité. Même si ces problématiques mondiales engendrent des défis, elles constituent également de formidables opportunités pour les investisseurs. Plusieurs événements, tels que l’augmentation des phénomènes météorologiques extrêmes, les objectifs de neutralité carbone en passant par la pandémie de COVID-19, ont mis les enjeux sociaux, environnementaux et de gouvernance (ESG) au cœur des préoccupations des investisseurs.

Dans ce contexte, Arnaud Tellier, CEO Asie-Pacifique de BNP Paribas Wealth Management, explique : « La durabilité est essentielle, que ce soit aux yeux de la société en général ou des investisseurs. Elle offre tout un éventail de nouveaux types d’investissements, allant des investissements à impact aux investissements socialement responsables (ISR). » La Société financière internationale (IFC) estime ainsi que la transition vers une économie durable créera, pour les entreprises, un marché de plus de 12 000 milliards de dollars américains par an.

Arnaud Tellier précise que BNP Paribas Wealth Management a identifié 4 secteurs susceptibles de tirer profit d’une économie durable, à savoir la transition énergétique, la restauration des écosystèmes, l’économie circulaire et l’alimentation durable ou intelligente..

Il poursuit en décrivant les investissements qu’il est possible de réaliser dans ces 4 secteurs : « Dans un premier temps, il existe une demande à la fois élevée et inélastique de solutions en matière de production d’énergies renouvelables, de technologies d’efficacité énergétique, mais aussi de transport et d’infrastructures énergétiques. Dans un deuxième temps, les entreprises participant à des projets de restauration des écosystèmes dans le cadre de partenariats public-privé sont un terreau fertile pour les solutions durables et, de fait, pour les investissements à impact. »

Il ajoute, dans un troisième temps : « L’économie circulaire, qui ne cesse de prendre de l’ampleur et qui a vocation à améliorer l’efficacité des ressources et à créer de nouveaux modèles économiques afin d’encourager un flux circulaire des ressources, profitera des besoins croissants dans le domaine de la durabilité. Pour finir, la pandémie de COVID-19 a entraîné une demande accrue d’aliments sains et naturels, de sécurité alimentaire plus stricte et de production alimentaire plus durable, ce qui est également générateur de nouvelles possibilités d’investissement. Nous avons non seulement intégré des facteurs ESG dans nos processus de sélection et d’investissement, mais nous avons également renforcé nos exigences dans ce domaine afin de cibler les investissements ayant un impact positif. »

« On constate, chez nos clients, une volonté claire de contribuer à un avenir durable et nous sommes résolument à leurs côtés. Nous les accompagnons grâce à toute une gamme de produits et services tels que les obligations vertes liées au développement durable dont nous sommes l’un des principaux teneurs de livre. » explique Arnaud Tellier.

Un pionnier dans le domaine de l'ESG

BNP Paribas Wealth Management se targue d’être un pionnier dans le domaine de l’ESG et la durabilité est l’un des principaux piliers sur lesquels reposent ses plans de croissance stratégique. Arnaud Tellier déclare à ce sujet : « Aucun pays, aucune entreprise, aucun particulier ne peut, sur le long terme, espérer prospérer dans un monde qui périclite. Nous sommes intimement convaincus que le progrès collectif ne peut exister que sous l’impulsion d’une croissance à la fois durable et équitable. »

Le groupe est membre de l’Alliance bancaire Zéro Émission Nette. À ce titre, il s’est engagé à adapter son portefeuille d’investissements pour atteindre zéro émissions d’ici à 2050 et a également lancé diverses initiatives afin de s’imposer comme le chef de file des obligations vertes et des investissements socialement responsables. En 2017, il a mis un terme à tout nouveau financement de projets de centrales électriques au charbon et s’est également engagé à réduire son exposition de crédits dans les domaines de l’exploitation et de la production de pétrole et de gaz.

L’engagement pris par BNP Paribas Wealth Management est également conforté par les conclusions de son étude annuelle « Entrepreneurs et familles » 2021 – Impact Journey, qui montre une accélération des investissements durables par les entrepreneurs, passant de 47 % en 2019 à 58 % de leurs portefeuilles en 2020.

Pour épauler ses clients sur cette voie, BNP Paribas Wealth Management a mis en place une méthodologie de notation détaillée et auditable, appelée la notation en trèfles, afin d’attribuer à ses investissements une note de durabilité allant de 0 à 10. Le groupe associe ce système de notation à un questionnaire client, myImpact, qui contribue à adapter les produits recommandés à ses clients à l’impact qu’ils souhaitent donner à leurs investissements en fonction des valeurs qu’ils prônent.

« Notre mission consiste à leur donner les moyens de prendre des décisions fortes afin d’influencer, de changer et d’améliorer le monde en créant une véritable tradition du changement pour les générations futures. » précise Arnaud Tellier.

Des thèmes d'investissement en pleine mutation

La pandémie a conduit BNP Paribas Wealth Management à revoir certains thèmes d’investissement en fonction de l’évolution des valeurs de ses clients.

« Les changements et les évolutions des valeurs engendrés par la pandémie ont créé de nouvelles opportunités et accéléré des tendances qui n’étaient alors qu’à l’état embryonnaire », précise Arnaud Tellier. Certains de ces thèmes d’investissement portent sur la durabilité, notamment la réhabilitation des cours d’eau et des forêts et la régénération urbaine. Parmi les autres thèmes, on trouve également la télémédecine, la transformation numérique et la réorganisation des chaînes d’approvisionnement dans le cadre de la transition vers les énergies vertes.

BNP Paribas Wealth Management a également identifié les prémices de ce qui devrait être une méga-tendance technologique pluriannuelle pour créer ce qu’on appelle le « Métaverse » qui regroupe la fusion des plates-formes médiatiques avec les mondes virtuels et la technologie de la réalité augmentée/virtuelle.

« Le terme Métaverse signifie littéralement un univers au-delà du monde physique. Il s’agit plus précisément de la réalité virtuelle ultime, un monde numérique auquel chacun peut se connecter. Il peut être utilisé pour pratiquement tout faire, travailler, jouer, assister à des concerts, regarder des films, voyager, ou accéder à toute autre forme d’interactions sociales courantes. Il pourrait même un jour être doté d’une économie fonctionnelle et d’une civilisation virtuelle. Les possibilités sont infinies. »

Arnaud Tellier est convaincu que les grands gagnants de ce phénomène pourraient être les sociétés d’exploitation des réseaux sociaux, les secteurs liés au commerce en ligne, les services de paiement, la réalité virtuelle et augmentée et le divertissement interactif, mais aussi les entreprises qui bâtissent l’infrastructure qui sous-tend le Métaverse.

La 5G figure également parmi ces tendances. Cependant, Arnaud Tellier estime que même si cette technologie est essentielle à la transformation numérique, sa mise en place, ce qui inclut la création des infrastructures nécessaires et des appareils compatibles, met réellement à mal la notion d’économie circulaire. « Rien n’est jamais ni tout noir ni tout blanc, c’est pour cette raison qu’une méthodologie précise est nécessaire, » conclut-il.

Ingénierie patrimoniale

Dans le même temps, la pandémie a agi comme un véritable catalyseur et de nombreux particuliers très fortunés en Asie ont pris la décision d’examiner leurs dispositifs de transfert de patrimoine.

« Nous accompagnons nos clients dans le cadre de la structuration et de la planification du transfert de leur patrimoine. Nous ne proposons pas nos propres structures puisque nous ne disposons d’aucune société de trust, ce qui garantit notre totale impartialité. Nous considérons cet accompagnement comme le prolongement de notre devoir de conseil et nous le faisons gratuitement pour nos clients, » explique Arnaud Tellier.

BNP Paribas Wealth Management constate un intérêt grandissant pour la philanthropie. En effet, de nombreuses personnes veulent agir pour le bien commun mais ne connaissent pas toujours la meilleure façon de le faire. Pour y remédier, la Banque a identifié les meilleures ONG et projets à soutenir. « C’est un domaine crucial dans lequel nos clients attendent de nous que nous les assistions, » déclare Arnaud Tellier.

Cet article a été publié précédemment dans Tatler Asia (en anglais).